腾讯证券10月25日讯，互联网金融渠道玖富集团将于周四正式登陆纳斯达克，证券代码为“JFU”。玖富已将IPO发行价定为9.5美元，处于定价区间的高端，并将发行890万股美国存托凭据（ADS），征集8455万美元。
IPO细节
以下是玖富IPO一些要害性的细节：
--玖富美国存托凭据的发行价格为每股美国存托凭据（ADS）9.5美元，坐落发行价格区间7.50美元至9.50美元的高端。
--玖富每股美国存托凭据代表1股A类普通股。玖富此次发行了675万股美国存托凭据，售股股东将出售215万股美国存托凭据。在扣除发行费用、佣钱等费用之前，包含售股股东出售公司股份套现取得的资金，该公司在初次揭露募股中共融资8455万美元。
--在初次揭露募股之后，玖富将具有193,856,000股普通股，包含126,893,600股A类普通股，以及66,962,400股B类普通股。假如承销商履行超量配售权，玖富将具有195,191,000股普通股，包含128,228,600股A类普通股，以及66,962,400股B类普通股。
--归归于玖富董事长兼首席履行官孙雷的获益实体、玖富现有股东玖富本钱有限公司（Nine F Capital Limited），将在初次揭露募股中出售215万美国存托凭据，套现所得资金将被用于归还宝盛银行发放的借款。玖富本钱有限公司此前请求宝盛银行的借款，首要用于归还其欠公司的关联方借款。
--关于这些资金的预期用处，玖富表明征集到的资金将用于：1）大约25%用于增强玖富的生态系统；2）大约25%用于扩展产品；3）大约20%用于研制，特别是对人工智能和大数据进行出资；4）大约20%用于世界扩张，其间包含扩展对我国香港和东南亚商场的出资，以及方案请求对履行世界事务战略至关重要的额定许可证；5）包含潜在收买和战略出资在内的一般企业出资。
--依照常规设定了15%的“绿鞋期权”，意味着玖富可能再额定发行133.5万股美国存托凭据。
--内部人士禁售期180天，下一年2月期满。
--投行瑞士信贷为玖富初次揭露募股的联席主承销商，海通世界、里昂证券、中投证券和玖富证券为联席副承销商。
--三位现有公司股东均有爱好在初次揭露募股中以发行价购买超越5%的公司美国存托凭据。依照发行价核算，他们有爱好购买价值8900万美元的公司美国存托凭据。在上述股东傍边，有两位别离有爱好购买价值3500万美元和价值4000万美元的公司美国存托凭据。
公司简介：
玖富集团官网信息显现，该公司是一家以人工智能技能驱动的数字科技企业，获国家高新技能企业认证，归于科技类企业。成立于2006年，玖富集团作为集团公司不详细开展事务，担任集团战略规划与出资并购，旗下连续成立了十多家独立全资或控股子公司，具有数字科技、数字账户、数字普惠、数字财富、数字世界五大事务板块，各大事务板具有自己的系列立异产品品牌，包含玖富科技、谛易科技、玖富普惠、玖富钱包、玖富万卡、万卡商城、悟空理财、玖行稳妥经纪、玖富咨询、玖富证券（香港）、玖富财富（香港）等，并控股或参股了稳妥经纪、基金出售、银行、融资租借等多个具有车牌资质的安排。
公司事务：
玖富在招股阐明书中称，该公司是抢先的数字金融账户渠道，在我国整合和个性化金融服务，并在海外拓宽事务。玖富供给全面的金融产品和服务，包含借款产品、在线理财产品和付出便当，所有这些都集成在一个数字金融账户中。商场调研公司Oliver Wyman表明，到2018年12月31日，就未偿借款余额而言，玖富是我国最大的在线消费金融渠道。玖富使用技能、对巨大用户群的深刻理解和战略协作同伴联系，创造出一站式体会，将借款人、出资者、金融安排协作同伴和商户协作同伴集合在一起。
玖富经过敞开的生态系统供给产品和服务，把借款人(顾客)、出资者、金融安排协作同伴和商户协作同伴集合在一起。玖富价值建议的中心是成为传统个人理财产品的数字替代品，咱们称之为万卡。环绕万卡，玖富建立了一个衔接借款人、出资者、金融安排协作同伴和商户协作同伴的生态系统。玖富供给循环借款产品，专为数百万万卡用户的特定开销需求和危险情况量身定制。万卡用户可以使用同意的信誉额度从玖富的战略协作同伴那里购买产品，包含现已衔接了300多万商家的我国银联，以及玖富专有的在线购物渠道万卡商城。玖富万卡用户还可以从同意的信誉额度中提取现金，以满意其他财政需求。玖富还供给非循环借款产品，包含家庭装饰、教育、挑选性医疗保健服务和消费电子产品等要害消费笔直范畴。
玖富事务的增加取决于该公司取得多样化和可扩展融资以满意借款人需求的才能。玖富可以触摸出资者和金融安排协作同伴，并有才能调整不同来历之间的资金分配。因而，玖富可以更好地应对供给和资金本钱的动摇。自2018年以来，玖富一直在快速开展直贷方案，并方案与更多的安排融资同伴协作，以进一步加强和丰厚融资来历。到2019年3月31日和6月30日，依据直贷方案，玖富的安排融资协作同伴别离同意了总额超越人民币300亿元(约合45亿美元)和人民币700亿元(约合104亿美元)的融资限额。在到2019年3月31日的第一季度，安排融资协作同伴供给的借款占借款总额的份额约为10.5%；在到2019年6月30日的第二季度升至58.0%。玖富加强与金融安排协作同伴的协作可能会缓解持续挑战性监管环境带来的压力，这些环境对其事务的增加发生负面影响。玖富将越来越重视开展安排融资同伴根底。
玖富经过多样化的在线理财产品来弥补借款产品，这些产品包含一套全面的解决方案，旨在满意出资者不断增加的财富和杂乱性需求，包含固定收益、股票、稳妥和一起基金产品。固定收益产品现在在玖富供给的在线财富办理产品中占很大一部分，首要经过该公司的在岸和离岸渠道交给，如悟空理财、玖富钱包等，以及其他各种渠道。玖富向借款人供给的循环和非循环借款产品，以及为借款建议服务向出资者供给的固定收益产品是适用于我国法律法规的在线假贷信息中介服务。
竞赛优势
以下竞赛优势有助于玖富取得成功，并使其与竞赛对手不同：
·我国抢先的数字金融账户渠道，品牌认可度强；
·强壮的网络效应；
·先进的技能才能；
·循环和轻本钱财政形式；
·赋有远见和经历的办理团队和强壮的股东根底。
施行战略
玖富方案经过施行以下战略来实现目标：
·持续出资于技能，重视人工智能和技能支持；
·持续建造生态系统；
·扩展产品供给；
·有挑选地寻求世界扩张和战略出资。
危险要素
·在新兴和不断开展的职业中运营；
·保证事务运营契合我国相关职业法律法规的开展和演化；
·从在2018年遇到的借款发放量和净收入下降中恢复过来；
·成功保存现有借款人、出资者、金融安排协作同伴或商业协作同伴，招引新的借款人，并开展直接借款方案；
·呼应用户对产品和服务偏好的改变，并在渠道上供给令人满意的用户体会；
·坚持现在的费率水平；
·坚持源于借款人的借款的低拖欠率；
·获取关于潜在借款人的精确和最新的信贷和其他信息；
·成功搜集拖欠借款；
·以合理的本钱从出资者和安排筹资同伴那里取得足够的资金；
·与协作同伴坚持联系，或施行战略与其他潜在协作同伴开展新的联系。
财政情况：
2018年首要财政数据
·总净营收为人民币55.565亿元（约合8.279亿美元），相比之下上年同期为人民币67.418亿元。其间，借款便当服务营收为人民币49.607亿元（约合7.392亿美元），相比之下上年同期为人民币67.728亿元；建议后服务营收为人民币3.674亿元（约合5480万美元），相比之下上年同期为人民币2.569亿元；其他营收为人民币2.284亿元（约合3400万美元），相比之下上年同期为人民币2.121亿元。
·总经营本钱和开销为人民币33.483亿元（约合4.989亿美元），相比之下上年同期为人民币58.212亿元。其间，出售与营销开销为人民币17.464亿元（约合2.602亿美元），相比之下上年同期为人民币22.437亿元；建议和服务开销为人民币4.448亿元（约合6630万美元），相比之下上年同期为人民币5.021亿元；总务和行政开销为人民币11.571亿元（约合1.724亿美元），相比之下上年同期为人民币30.755亿元。
·公司普通股股东应占净利润为人民币19.646亿元（约合2.927亿美元），相比之下上年同期为人民币4.464亿元。
2019年第一季度首要财政数据
·总净营收为人民币12.040亿元（约合1.794亿美元），相比之下上年同期为人民币10.924亿元。其间，借款便当服务营收为人民币10.428亿元（约合1.554亿美元），相比之下上年同期为人民币9.317亿元；建议后服务营收为人民币8130万元（约合1210万美元），相比之下上年同期为人民币9340万元；其他营收为人民币7990万元（约合1190万美元），相比之下上年同期为人民币6730万元。
·总经营本钱和开销为人民币7.157亿元（约合1.067亿美元），相比之下上年同期为人民币7.636亿元。其间，产品开销为人民币3980万元（约合590万美元），上年同期为零；出售与营销开销为人民币3.488亿元（约合5200万美元），相比之下上年同期为人民币4.036亿元；建议和服务开销为人民币9770万元（约合1460万美元），相比之下上年同期为人民币1.176亿元；总务和行政开销为人民币2.294亿元（约合3420万美元），相比之下上年同期为人民币2.424亿元。
·公司普通股股东应占净利润为人民币5.237亿元（约合7800万美元），相比之下上年同期为人民币2.874亿元。
首要高管
孙雷：创始人、集团董事长兼首席履行官。硕士，北京大学光华办理学院金融学学士、高档工商办理硕士。2006年兴办玖富。北京大学光华金融协会秘书长；国内第一批从事互联网金融的创业者，曾取得由新华社国家社科院等多家安排评选的“互联网金融职业领军人物”以及“互联网金融立异领导者”“世界十大创客”等荣誉。孙雷曾供职于专心小微金融领军银行的我国民生银行总行，以金融科技著称的上市公司高阳科技。
杨晓军：集团总裁。博士，厦门大学会计学博士、经济学硕士，英国剑桥大学工商办理硕士MBA。2016年3月加盟玖富，出任集团总裁。曾任我国银监会立异部副主任，参加拟定我国互联网金融相关监管定见，并曾任陆金所副董事长、党委书记，担任陆金所相关事务办理作业，具有丰厚的监管以及事务实战经历。历任我国证监会商场监管部买卖监控处主任科员、四川省绵阳市政府副秘书长、我国证监会基金监管部产品处副处长、出资监管处处长。
刘磊：联合创始人、集团行政总裁、集团首席风控官。学士，北京大学光华办理学院EMBA，上海财经大学金融学与经济统计学双学士。2007年头加盟玖富。分担集团整体危险办理作业，对集团消费分期事务进行危险剖析、监管、办理 以及处置作业担任。曾任职我国民生银行总行零售银行事业部小微信贷首席产品司理，深圳分行零售银行事务高档司理；拿手个人信贷产品产品设计，小微信贷营销安排。曾为我国农业银行总行、民生银行等安排供给事务咨询服务，在个人金融上具有丰厚的经历，拿手的范畴为个人信誉借款评价、小微金融系统建造及个人金融资产办理。
陈理行：联合创始人、集团常务副总裁、玖富普惠首席履行官。硕士，北京大学光华办理学院金融学学士，我国社科院金融学硕士，中级经济师，具有世界金融理财师 (CFP)资历认证，以及证券、基金、期货、稳妥业从业人员资历。2006年自公司创立日起加盟玖富。担任公司移动互联网理财立异项目，玖富钱包事务运营。曾在国家信息中心、我国经济信息网从事微观和职业研讨作业，了解股票、基金、期货、港股、实业出资等很多出资范畴，具有11年金融数据剖析和出资经历。拿手职业研讨、个人理财产品设计以及移动互联网金融研制。
林彦军：集团高档副总裁、集团首席财政官、玖富世界首席履行官。学士，北京大学光华办理学院钱银银行学学士。2015年头加盟玖富，担任公司本钱运作、战略规划、财政、法务、清结算等事务。其之前在香港作业多年，曾任职英国巴克莱出资银行部董事、瑞士信贷出资银行部董事等。具有十几年出资银行世界化从业经历，并履行过一系列闻名买卖，成功协助多家国内外著名企业完结融资、上市和收买吞并项目。在投行任职期间，首要专心于消费和零售、互联网和金融等职业，在出资银行的各个范畴包含股权、债务、收买吞并和衍生品等方面均具有非常丰厚的经历，对互联网和传统经济的结合研讨深化。（编译/沧粟）
